每个人对自己自身的安康承担主要责任.长期以来,我们主要通过节俭的方式来积累财富,以便为自己的老年生活提供保障.同时,政府也通过社会保险为我们提供一个最低限度的基本福利保障.在个别城市,企业雇主也开始尝试提供部分企业年金补充我们的老年收入.但这些都不足以完全解决我们的问题.
我们面对的难题:
一.人口老龄化群体迅速膨胀,我国已于己于1999年进入老龄社会,到2025年60岁以上人口将达到2.8亿,占总人口18.4%.成为典型的”未富先老”国家.
二.人均寿命快速上升.2050年预期达到85岁.
三.通货膨胀难以预期,2006年到2015年我国每年将至少保持3%到5%的通胀率.这无疑会严重侵蚀我们辛苦积累的养老金.
四.独生子女政策下,空巢老人数量猛增.例如北京市空巢家庭占比34%,单身独居老人占老年人口比例,1999年就达到11%.
五.老年慢性病发病率上升,医疗负担过大.过去几年,平均每年门诊费用增长13%,住院费用增长11%.疾病使得退休生活品质下降.
六.社会保险的覆盖率和替代率低(30%).
因为上面的问题,退休计划应尽早开始,以家庭夫妻倆为主体一同规划.退休后生活型态变化,已完成了子女教育,房屋贷款等重大的家庭支出.只有在经济富足的情况下,才能过上惬意的银发生活.
到底什么方式可以帮助我们实现富足养老呢?目前金融理财工具繁多,房地产市场活跃,黄金等商品交易方便,真是让人眼花缭乱啊.在2007年,可能更多的人认同股票基金政券市场,而到了今天,一定有大部分人改变看法了.
其实养老金的准备是长期财务目标,所以关键点在于一旦规划好,就要坚定的执行下去,不要被市场的短期涨跌诱惑或恐吓.而且选择什么工具,其实也没必要过于单一用排它的方式.应该在考虑了自身的实际状况后,在专业人士的协助下,用投资组合的方式完成.
需要考虑的关键因素有:
一.目前离计划退休的时间还有几年?
二.退休后想要拥有的生活水平?参照目前的生活支出,在考虑通货膨胀的影响.
三.退休后预期寿命,家族寿命史?
四.可用于养老金准备的预算?
五.你对风险的接受程度?保守或激进?
综合上面的因素,再做出适当的投资组合.这个组合要兼顾安全性,收益性和流动性三个原则.由于通常准备的时间在15年以上,抗通胀争取收益是个首要问题.流动性倒是可以后考虑,这也对强制执行计划有正面意义.
现在在大中城市,中产阶级普遍喜欢用购买房产作为养老储备,其实比例过重很影响组合的流动性.因为这类资产的价格周期通常较长,一旦退休时赶上低谷,情况会很棘手.而且投入通常也较巨大.当然资金实力够的话,房产的确是好选择之一.
股票由于变化无常,大部分人很难操作,涨涨跌跌对心态影响也不好.这在去年和今年开始已看到了,这不是我们理财的初衷吧?
我建议把养老金的准备分两部分:
一. 最基本的生活费用和医疗费用,建议用相对安全的品种.也就是保险公司的年金产品,或有保底的万能寿险.这种方式结果确定,虽然收益一般,但绝对安全.年金的好处是,它是退休后的持续收入.只是在选择时务必购买有分红功能的产品,可以适当避免利率风险.因为目前养老年金的预定利率并不高.这部分占总数的30%到40%为好.加上社保的30%,我们相对有基本的保障了.
二. 第二部分,我称其为真正的富足养老.我们可选择基金或其他风险相对高些的品种,用定投的方式.长期持有,每年获得平均8%到12%的收益,应该是个客观的预期了.如果我国经济持续高速发展,收益达到年平均20%以上也不是不可能啊.如果收益不理想,第一部分也让我们保持了基本的尊严了.
最后,组合的收益要定时检视,根据情况修正.如收支变化,市场重大变化等等.总之,这是我们人人都要认真计划,不能盲目乐观的问题.只要本着”以终为始”的原则,养老这个财务目标(终点),我们会找到良好的(起点)开始.
